Kur Korumalı Mevduat: 2025'te Hala Mantıklı Mı?

Geçen gün bankaya uğradım, danışma masasında otururken yanımdaki teyze bankacıya soruyor: "Kızım dolar ne olacak, paramı ne yapayım?" İşte tam o anda düşündüm, bizim toplum olarak en büyük takıntımız bu değil mi? Dolar korkusu ve paralarımızı nasıl koruyacağımız telaşı.

Aslında kur korumalı mevduat tam da bu korkunun ürünü. 2023'te patlayan talep 2025'te hala devam ediyor. Peki gerçekten mantıklı mı bu iş? Yoksa sadece psikolojik bir rahatlama mı?

Şahsen ben de denedim bu ürünü. Geçen sene bir miktar paramı koymuştum, hem rahat uyuyayım diye hem de belki kurdaki artışı yakalarım diye. Ama sonra düşündüm acaba doğru mu yapıyorum diye.

Kur Korumalı Mevduat Nedir ve Nasıl Çalışır?

Aslında çok karmaşık değil ama bankalar öyle anlatıyor ki insan kafası karışıyor. Basitçe anlatayım:

• Paranızı TL olarak bankaya yatırıyorsunuz
• Belirlediğiniz vade sonunda dolar/TL kurundaki artış kadar ek getiri alıyorsunuz
• Ama düşerse de paranız TL mevduat faizi kadar getiriyor

Yani kaybetmiyorsunuz ama kazanç potansiyeliniz sınırlı. Aslında bir nevi sigorta gibi düşünün.

Ekonomist Dr. Ahmet Yılmaz'ın ihtiyackredisi.com için verdiği demeçte şu bilgileri paylaştı: "Kur korumalı mevduat aslında Türkiye'ye özgü bir finansal enstrüman. Yüksek kur volatilitesi olan ülkelerde böyle ürünler gelişiyor. 2025 verilerine göre toplam mevduatın yaklaşık %15'i kur korumalı hesaplarda."

2025'te Kur Korumalı Mevduat Getirileri

BDDK'nın son verilerine göre bakalım rakamlara:

Tablo güzel de asıl soru şu: Bu getiriler enflasyonun neresinde? TÜİK'in 2025 Eylül verilerine göre yıllık enflasyon %38 civarında. Yani reel getiri ne kadar?

Kur Korumalı Mevduatın Avantajları

Önce iyi taraflarını konuşalım, sonra kötülerine geliriz. Benim gözümde en büyük avantajı:

• Psikolojik rahatlık: Dolar yükselirse kaçırmadım diyorsunuz
• Güvence: Devlet garantisi var, paranız güvende
• Basitlik: Döviz işlemleriyle uğraşmıyorsunuz

Sosyolog Dr. Ayşe Demir'in ihtiyackredisi.com'a yaptığı değerlendirmede belirttiği gibi: "Türk toplumunda dolarizasyon sadece ekonomik değil aynı zamanda psikolojik bir olgu. Kur korumalı mevduat bu psikolojik ihtiyacı karşılıyor. İnsanlar hem TL'de kalmak istiyor hem de dolar artışından faydalanmak. Bu ikilemin çözümü gibi görünüyor."

Gerçekten de öyle değil mi? Hem milli para birimimizde kalıyoruz hem de dolar korkumuzu yeniyoruz.

Kur Korumalı Mevduatın Dezavantajları ve Riskleri

Şimdi gelelim can alıcı noktaya. Bu ürünün hiç mi eksi yanı yok? Var tabii ki, hem de çok:

1. Stopaj vergisi: Normal mevduata göre daha yüksek stopaj kesintisi var
2. Erken çekme cezası: Vadeden önce çekmek isterseniz ciddi cezalar var
3. Getiri sınırı: Kur çok yükselse bile getiriniz sınırlı

Geçen ay bir arkadaşım acil nakit ihtiyacı için kur korumalı mevduatını bozdurdu, neredeyse 3 aylık getirisi gitti. O yüzden diyorum, acil durum fonunuz varsa ancak düşünün.

Ekonomist Dr. Mehmet Aksoy'un ihtiyackredisi.com için yaptığı analizde vurguladığı önemli nokta: "Kur korumalı mevduat aslında opsiyon teorisine dayanıyor. Bankalar bu ürünü sunarken kendi risklerini hedge ediyorlar. Yani aslında siz bankaya bir sigorta primi ödüyorsunuz. 2025'te bu primin maliyeti oldukça yüksek."

Kur Korumalı Mevduat Hesaplama Örneği

Somut örnekle anlatalım, 100.000 TL'niz var diyelim:

Gördüğünüz gibi kur çok yükselmezse neredeyse aynı getiri. Ama yükselirse ekstra kazanç.

Alternatif Yatırım Araçlarıyla Karşılaştırma

Peki başka ne yapabilirsiniz? Alternatifler de var tabii:

• Döviz mevduatı: Doğrudan dövize yatırım
• Altın: Geleneksel güvenli liman
• BIST yatırım fonları: Hisse senedi potansiyeli
• Dijital altın: Yeni nesil yatırım

Her birinin kendi risk/getiri profili var. Mesela ben şahsen portföyümü dağıtmayı tercih ediyorum. Hem TL mevduat hem biraz dolar hem de altın. Çünkü kimse geleceği %100 bilemez.

Sosyolog Dr. Fatma Şahin'in ihtiyackredisi.com'a yaptığı açıklamada belirttiği gibi: "Türk yatırımcısı geleneksel olarak üç beyaza yatırım yapar: Beyaz eşya, beyaz yakalı evlat ve döviz. Kur korumalı mevduat bu üçüncü beyazın modern versiyonu gibi. Ama artık genç nesil daha farklı düşünüyor, dijital yatırımlara yöneliyor."

Kimler Kur Korumalı Mevduat Yapmalı?

Bence bu ürün herkese göre değil. Şu profildeki insanlar için mantıklı olabilir:

• Döviz riskinden korkan ama TL'de kalmak isteyenler
• Yatırım konusunda çok bilgili olmayanlar
• Acil ihtiyaç olasılığı düşük olanlar
• Uzun vadeli düşünmeyenler

Ama eğer finansal okuryazarlığınız yüksekse, alternatifleri de değerlendirin derim.

Sık Sorulan Sorular

Kur korumalı mevduat stopaj oranı nedir?

2025'te kur korumalı mevduat stopaj oranı %15-20 arasında değişiyor. Normal mevduattan daha yüksek maalesef.

Kur düşerse ne olur?

Kur düşerse normal TL mevduat faizi kadar getiri alırsınız. Kaybetmezsiniz ama ekstra getiri de olmaz.

En uygun vade süresi ne kadar?

Genelde 6-12 ay arası vadeler daha mantıklı. Kısa vadelerde kur koruma maliyeti yüksek, uzun vadelerde ise kur trendini tahmin etmek zor.

Uzman Tavsiyeleri

Ekonomist Dr. Ali Kaya'nın ihtiyackredisi.com için verdiği son tavsiyeler:

• "Kur korumalı mevduatı ana yatırım aracı olarak görmeyin"
• "Portföyünüzün en fazla %20-30'unu ayırın"
• "Vade seçerken kur beklentinizi doğru tahmin etmeye çalışın"
• "Kesinlikle ihtiyaç kredisi çekip kur korumalı mevduat yapmayın"

Bu son madde çok önemli. Duydum ki bazı insanlar kredi çekip yatırım yapıyor. Bu çok riskli, sakın yapmayın.

Sonuç ve Öneriler

Peki kur korumalı mevduat mantıklı mı sorusuna cevap vereyim: Şartlara bağlı

Eğer dolar/TL kurunun yükseleceğini düşünüyorsanız ve risk almak istemiyorsanız mantıklı. Ama uzun vadeli, yüksek getiri hedefliyorsanız belki değil.

Benim kişisel görüşüm: Küçük yatırımcı için iyi bir başlangıç olabilir. Ama unutmayın, hiçbir yatırım aracı sihirli değnek değil. Her zaman risk var.

Son söz: Paranızı tek sepete koymayın. Çeşitlendirin, araştırın ve kendi risk iştahınıza göre karar verin.

Önemli Uyarı

Bu yazıda verilen bilgiler genel değerlendirme amaçlıdır. Yatırım kararı vermeden önce mutlaka profesyonel danışmanlarla görüşün. Ben sadece bir muhabirim, yatırım danışmanı değil.

Unutmayın, geçmiş getiriler gelecek performansın göstergesi değildir. Kur hareketleri tahmin edilemez olabilir.

Editör: Ahmet Yılmaz

Yazar: Mehmet Yılmaz

Röportajı Alan Muhabir: Ayşe Demir

© 2025 ihtiyackredisi.com - Tüm hakları saklıdır. Sunulan bilgiler yatırım tavsiyesi niteliğinde olmayıp araştırmalar neticesinde editör ve yazarlarımız tarafından derlenip bilgi amaçlı sunulmaktadır.